Le groupe automobile issu de la fusion entre PSA et Fiat-Chrysler vient de réaliser une émission obligataire de 1,5 milliard d’euros en deux tranches de 750 millions d’euros chacune : la première, à échéance 4 ans, est dotée d’un coupon de 3,375 %, tandis que la seconde, à 9 ans, est assortie d’un coupon légèrement supérieur, fixé à 4 %. Pour sa deuxième obligation double tranche de l’année, Stellantis a pu profiter d’une très forte demande des investisseurs, avec un carnet de commandes final atteignant plus de 4,5 milliards d’euros. Ainsi, alors que les prix étaient initialement fixés au taux midswap (MS) plus 160 points de base (pb) pour la première tranche et à MS plus 210 pb pour la deuxième, la sursouscription a finalement permis de réduire les prix à hauteur de MS plus 120 pb pour la tranche à 4 ans et MS plus 170 pb pour la tranche à 9 ans.