Afin de refinancer une souche obligataire arrivant à échéance en juin prochain, Vranken-Pommery Monopole a émis fin 2021 un placement privé américain. Ce financement inaugural a été levé directement en euro et réalisé sous droit français.
Vranken-Pommery Monopole poursuit la diversification de ses sources de financement. Après avoir déjà émis des Euro-PP et des obligations « retail », accessibles aux investisseurs particuliers français et belges, le producteur de champagne et de vins (244 millions d’euros de chiffre d’affaires en 2020) vient de boucler son premier placement privé obligataire américain.
Un Euro-PP à refinancer prochainement
Sur l’enveloppe de 60 millions d’euros collectée, 50 millions d’euros seront alloués à la tombée de juin prochain. Si son utilisation n’est pas encore figée, le reliquat de 10 millions pourrait quant à lui être employé pour rembourser un autre emprunt, en l’occurrence un Euro-PP dont l’échéance interviendra en juillet 2022.
Des obligations ESG à l’étude
D’un montant de 60 millions d’euros, cet USPP a été souscrit en intégralité par le gestionnaire d’actifs américain Barings, avec lequel les équipes financières de Vranken-Pommery Monopole étaient en contact depuis plus de deux ans déjà. « J’avais rencontré de manière fortuite certains de leurs gérants, avec qui nous avions évoqué la perspective d’arranger un financement de type USPP, témoigne Franck Delval, directeur financier groupe. Toutefois, nous n’avions à l’époque aucun besoin de ce type. Aussi avions-nous convenu de maintenir un contact régulier et d’étudier la faisabilité d’une opération le moment venu. » C’est le cas au début de l’été dernier, lorsque la direction financière commence à travailler sur le refinancement d’une souche obligataire arrivant à échéance en juin 2022. « J’ai en...
